over-the-counter
as defined in Europa-Parlamentets og Rådets direktiv 2006/48/EF af 14. juni 2006 om adgang…
1. | Standardmetoden kan kun benyttes i forbindelse med »over-the-counter«-derivater (OTC-derivater) og transaktioner med lang afviklingstid. Engagementets værdi beregnes særskilt for hver nettinggruppe. Værdien fastsættes eksklusive sikkerhedsstillelse på følgende måde: engagementets værdi = hvor: CMV = den aktuelle markedsværdi af porteføljen af transaktioner i nettinggruppen med en modpart uden hensyn til sikkerhedsstillelse, dvs. hvor hvor: CMVi = den aktuelle markedsværdi af transaktion i CMC = den aktuelle markedsværdi af sikkerhedsstillelsen, der er stillet i nettinggruppen, dvs. hvor hvor: CMCl = den aktuelle markedsværdi af sikkerhedsstillelsen l i = indeks, der angiver transaktionen l = indeks, der angiver sikkerhedsstillelsen j = indeks, der angiver risikoafdækningsgruppen. Disse risikoafdækningsgrupper svarer til risikofaktorer, for hvilke risikopositioner med modsat fortegn kan modregnes, så der fremkommer en nettorisikoposition, som engagementets værdi herefter beregnes ud fra RPTij = risikoposition vedrørende transaktionen i med hensyn til risikoafdækningsgruppen j RPClj = risikoposition vedrørende sikkerhedsstillelsen l med hensyn til risikoafdækningsgruppen j CCRMj = CCR-multiplikator, der er fastsat i tabel 5 for risikoafdækningsgruppen j β = 1,4 Sikkerhedsstillelse, der er modtaget fra en modpart har positivt fortegn; sikkerhedsstillelse stillet til en modpart har negativt fortegn. Sikkerhedsstillelse, der er godkendt til denne metode, er begrænset til den sikkerhedsstillelse, som er tilladt i henhold til bilag VIII, del 1, punkt 11 i nærværende direktiv og bilag II, punkt 9 i direktiv 2006/49/EF. |